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Eine innovative Baufinanzierung zeichnet sich dadurch aus, dass die einzelnen
Baufinanzierungskomponenten so ausgewählt werden, dass diese für den
Kunden - und nicht für die Bank - den größten Nutzen bringen.
Bei der bisher üblichen Baufinanzierung in Deutschland bietet die Bank
dem Kunden in erster Linie ein Annuitätendarlehen mit langer Bindungsfrist
an. Bei dieser Baufinanzierung arbeitet die Inflation für die Bank und die
Gewinne sind durch die langfristige Bindung auch langfristig gesichert. Um die
monatlichen Finanzierungsraten möglichst niedrig zu halten, zahlt der Kunde
in den ersten 10 Jahren nahezu ausschließlich Zinsen und tilgt kaum Kapital.
Nach 10 Jahren muss der Kunde dann feststellen, dass sich der Schuldenstand nahezu
nicht verändert hat, die Bank dagegen freut sich und bietet dem Kunden freundlicherweise
eine Anschlussfinanzierung an. Auf diese Weise bindet sie den Kunden oft 30 bis
40 Jahre.
Bei einer innovativen Baufinanzierung zahlen Sie weniger Zinsen und haben dadurch
den Spielraum, bereits ab dem ersten Monat tatsächlich mit der Schuldentilgung
zu beginnen. Eine Halbierung des Baufinanzierung - Rückzahlungszeitraumes
ist keine Seltenheit. Die innovative Powerhyp Baufinanzierung besteht aus 5 Komponenten.
(1.) Diese ist endfällig gestaltet, d.h. Sie zahlen die Baufinanzierung am
Ende der Laufzeit zurück. Sie können Sich freuen, denn in 25 Jahren
hat sich durch die Inflation der Geldwert halbiert. (2.) Die Ansparung für
die Rückzahlung der Baufinanzierung erfolgt über einen Tilgungsträger,
der rd. 6% Zinsen pro Jahr erwirtschaftet, die Zinseszinsen arbeiten somit 25
Jahre für Sie. (3.) Ihre Baufinanzierung wird wesentlich geringer verzinst,
weil diese in einer Fremdwährung, z.B. Schweizer Franken oder Japanischer
Yen, erfolgt. Das bringt eine Zinskosten Einsparung von rd. 30%. (4.) Die Währungsabsicherung
erfolgt durch einen Währungscap bzw. durch ein Devisenschuldmanagement. Währungsgewinne
können dadurch abgesichert und Verluste „gedeckelt“ werden und
(5.) durch das Schreiben von Optionen auf ihr Fremdwährungsdarlehen können
Sie sogar erhebliche Geldbeträge erwirtschaften und das Monat für Monat
zu Ihrer freien Verfügung!
Die Aufgabe von Powerhyp besteht nun darin, eine individuelle auf den Kunden
maßgeschneiderte Lösung zur besten Baufinanzierung zu finden.
(1) Baufinanzierung - endfällig
Endfällige Baufinanzierungen sind seit rd. 20 Jahren insb. im benachbarten
Ausland, vor allem in Österreich, gang und gebe. Wegen der großen Vorteile
für den Kunden hat sich diese Baufinanzierungsform de facto zur Standardfinanzierung
für die Hausbau-Finanzierung in Österreich entwickelt. Das größte
Wirtschaftsmagazin GEWINN hat ausgerechnet, dass sich die Österreicher in
6 Jahren rd. 9 Mrd. Zinsen erspart haben. Auf Deutschland umgelegt wären
dies über 100 Mrd. Euro in lediglich 6 Jahren.
Der Kunde zahlt für die Baufinanzierung während der Laufzeit lediglich
die Zinsen an die Bank. Die endfällige Baufinanzierung selbst wird während
dieser Laufzeit nicht bedient, sondern in einem Tilgungsträger angespart.
Wenn im Tilgungsträger jene Summe angespart ist, die der Baufinanzierung
Summe entspricht, wird die Baufinanzierung durch eine Einmalzahlung getilgt.
(2) Baufinanzierung - Tilgungsträger
Ihre Bank wird in der Regel ein Produkt aus dem eigenen Haus empfehlen. Die
Aufgabe von Powerhyp ist es, den für den Kunden besten Tilgungsträger
zu wählen. Die endfällige Baufinanzierung funktioniert nur dann, wenn
der notwendige Betrag nach 25 Jahren auch tatsächlich zur Verfügung
steht. Der von Powerhyp hauptsächlich verwendete Tilgungsträger hat
in den letzten 100 Jahren kein einziges Verlustjahr bei einer durchschnittlichen
Brutto-Rendite pro Jahr von über 10% aufzuweisen. Nach den Erfahrungen von
Powerhyp können Sie mit einer Nettorendite von 6% bis 7% rechnen. Bei 7%
verdoppelt sich das Kapital alle 10 Jahre.
Die Konfektionierung der Baufinanzierung erfolgt von Powerhyp unter Zugrundelegung
von sehr konservativen Ertragszahlen, nämlich lediglich 4,5%. Erwirtschaftet
der Tilgungsträger lediglich 3,5% fehlen am Ende des Tilgungszeitraumes rd.
10%. Erwirtschaftet der Tilgungsträger hingegen 6% beträgt der Vermögensüberschuss
rd. 23%.
Um die monatliche Baufinanzierungsrate einer innovativen Baufinanzierung gegenüber
der Standardfinanzierung (optisch) zu verteuern, muss der Kunde seitens der Bank
eine Überbesparung von 20% im Tilgungsträger akzeptieren. D.h. wenn
der Kunde eine Baufinanzierung in der Höhe von 200.000 Euro aufnimmt, so
wird der Tilgungsträger bei einer angenommenen Nettorendite von 4,5% so angespart,
dass am Ende der Laufzeit 20% mehr - in unserem Beispiel somit 240.000 Euro -
im Tilgungsträger zur Tilgung des Darlehen zur Verfügung steht. Erwirtschaftet
der Tilgungsträger lediglich 3,5%, so ändert sich die monatliche Belastung
nicht. Eine Unterdeckung von 10% verbunden mit einer Überbesparung von 20%
ergibt jedoch in Summe am Ende der Laufzeit eine Überdeckung von 10%. Erwirtschaftet
der Tilgungsträger 6% netto, ergibt dies in Verbindung mit der Überbesparung
(20%) ein Guthaben von 43%. Das bedeutet, am Ende der Laufzeit ist die Baufinanzierung
(Schulden) getilgt und der Kunde bekommt je 100.000 Euro Baufinanzierung 43.000
Euro ausbezahlt. Das Risiko 3,5% pro Jahr zu erwirtschaften ist aus historischer
Sicht deutlich kleiner, als 7% Ertrag zu erhalten. Im Pop Up Fenster sehen Sie
die historische Performance des Templeton
Growth Fund
Wird die Tilgungsträgerbesparung auf die gleiche Laufzeit wie eine traditionelle
Baufinanzierung, also um rd. 10 Jahre länger ausgelegt, dann kann der Kunde
davon ausgehen, dass, durch den Zinseszins-Effekt, das angesparte Kapital doppelt
so hoch sein wird wie die ursprüngliche Höhe der Baufinanzierung.
(3) Baufinanzierung - Zinsen
Es gibt zwei Volkswirtschaften der westlichen Welt, die ein besonders niedriges
Zinsniveau aufweisen, nämlich Japan und die Schweiz. Die Schweizer Nationalbank
achtet darauf, dass die Zinsen in der Schweiz deutlich günstiger sind, als
im Euro Raum - die langfristige Zinsdifferenz zwischen Eurozone und Schweiz liegt
bei über 2 %. Nach Ansicht von Powerhyp wird diese Zinsdifferenz auch mittel-
bis langfristig bestehen bleiben. Der Zins-Kostenvorteil bei einem CHF Fremdwährungsdarlehen
liegt über die Laufzeit gerechnet somit bei über 35%.
(4) Baufinanzierung – Zins Risiko
Das Zinsrisiko besteht sowohl bei einer Euro Baufinanzierung als auch bei einer
Fremdwährungsfinanzierung. Ein Fremdwährungsdarlehen unterliegt dabei
den gleichen Zinszyklen wie ein Euro-Darlehen. Das Zinsrisiko können Sie
abfedern, entweder in Form einer Festschreibung, in Form eines Zinscaps oder im
Rahmen eines Devisenmanagements durch einen Stopp-Kurs. Sowohl bei der Festschreibung
als auch beim Zinscaps zahlen Sie Versicherungsprämie. Der Zinscap ist aber
im Gegensatz zu der Festschreibung die wesentlich flexiblere Lösung, da sie
(1) jederzeit kostenlos aussteigen können, (2) weiterhin Sondertilgungen
ohne Vorfälligkeit und Pönalen vornehmen können und (3) beim Verkauf
des Zinscaps sogar ein Geld retour bekommen (Betrag hängt von der Restlaufzeit
ab). Bei einer unflexiblen Festschreibung verlangen Banken hingegen teils erhebliche
Ausstiegsprämien - nicht so bei der innovativen Baufinanzierung von Powerhyp!
(5) Baufinanzierung – Währungsrisiko
Das Fremdwährungsdarlehen wird in CHF oder Yen oder Kronen oder in einer
anderen Währung aufgenommen und in Euro zurückbezahlt. Wenn sich die
Währungsrelation eines Fremdwährungsdarlehens ändert, so muss der
Kunde
entweder mehr oder weniger zurückzahlen. Der Fall des Währungsgewinnes
durch ein Fremdwährungsdarlehen wird weniger diskutiert, denn dann hat der
Kunde neben dem Zinsgewinn auch noch den Währungsgewinn. Kritisch ist hingegen
der Fall bei dem sich bei einem Fremdwährungsdarlehen die Währungsrelation
ungünstig entwickelt und der Kunde höhere Schulden zurückzuzahlen
hat.
(5.1) Das Währungsrisiko bei einem Fremdwährungsdarlehen kann man
durch entsprechende Instrumente absichern. Da gibt es einmal einen so genannten
Fremdwährungsdarlehen-Währungscap. Der Kunde zahlt eine Prämie
und hat dafür die Sicherheit, bis zu einem bestimmten Kurs kein Währungsrisiko
mehr zu tragen.
(5.2) Das Fremdwährungsdarlehen-Währungsrisiko kann aber auch im Rahmen
eines Devisenschuldmanagements (Treasury) abgedeckt werden. Hier werden in der
Regel die Gewinne laufen gelassen und die Verluste begrenzt. Aus der Sicht von
Powerhyp die günstigste Absicherungsform eines Fremdwährungsdarlehens.
(5.3) Das Fremdwährungsdarlehen-Währungsrisiko kann man aber auch,
ohne eine Absicherung vorzunehmen, akzeptieren - wie hoch ist dieses Risiko eigentlich?
Kurz und knapp: Beim Yen ist das Risiko hoch, beim CHF Franken gering. Der CHF
Franken als Fremdwährung ist an den Euro gekoppelt, dieser macht die Schwankungen
des Euro in gedämpfter Form mit, neben einer Euro Koppelung gibt es eine,
wenn auch sehr geringe, Dollarkoppelung. Seit 25 Jahren schwankt der CHF Franken
gegenüber dem Euro um den Kurs 1,62 +/- 10%. Welches Risiko geht
man langfristig ein? 0,5% Zinsdifferenz entspricht rd. 10% Kursdifferenz. Der
CHF Franken hat gegenüber dem Euro mindestens eine 1,5%ige Zinsdifferenz.
Die Einsparungen aus der Zinsdifferenz kann eine ungünstige
Währungskursentwicklung daher von 30% ausgleichen. Daraus kann abgeleitet
werden, dass ein CHF Franken Investor im Baufinanzierungsbereich kaum verlieren
kann. Selbst wenn die ungünstige Währungsentwicklung den
Zinsvorteil auffrisst, bleiben die erheblichen Erträge aus der Überdeckung
des Tilgungsträgers (d.h. 20 % der Darlehenssumme).
(6) Kreditbewirtschaftung - Schuldenreduktion um 25%
(7) Baufinanzierung- Bewirtschaftung
Powerhyp bietet nunmehr auch ein professionelles Kreditmanagement an. Was bisher
nur Großinvestoren oder Firmen vorbehalten war, kommt jetzt auch Ihnen zum
Nutzen. Durch das professionelle Treasury Management kann die Schuld aus der Baufinanzierung
langfristig um 25% verringert, das Währungskursrisiko wird dabei abgesichert
und Barerträge durch sog. Stillhaltergeschäfte erwirtschaftet. Genaueres
unter dem Menüpunkt Devisenmanagement
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